Un livret d’épargne sans plafond, c’est séduisant sur le papier. Mais quand le taux net après fiscalité tombe à 0,28 %, la question se pose naturellement : à qui ce produit rend-il vraiment service ? Le Livret Cerise de LCL existe pour répondre à une situation très précise – et en dehors de cette situation, il n’a guère d’intérêt.
Caractéristiques du Livret Cerise
Le Livret Cerise est un livret d’épargne proposé par LCL, anciennement Crédit Lyonnais, aujourd’hui filiale du groupe Crédit Agricole. C’est un produit non réglementé : contrairement au Livret A ou au LDDS, sa rémunération dépend entièrement de la politique commerciale de la banque, sans cadre légal protecteur pour l’épargnant.
Le livret est sans plafond maximum. Versements et retraits sont libres, gratuits, avec un minimum de 10 € par opération. Un seul Livret Cerise peut être détenu par personne.
Quel taux d’intérêt propose le Livret Cerise en 2025?
La grille tarifaire fonctionne par paliers, mais elle cache une condition d’accès déterminante :
- 0,40 % brut sur les 20 000 premiers euros – uniquement si votre Livret A ou LDDS est au plafond chez LCL
- 0,35 % brut au-delà de 20 000 € – toujours sous condition de plafond atteint
- 0,35 % brut dès le premier euro si votre Livret A ou LDDS n’est pas encore au plafond
- 0,05 % brut sans aucune condition de plafond satisfaite – un rendement quasi nul
Après application du prélèvement forfaitaire unique (PFU) à 30 %, le taux net ressort à environ 0,28 % sur les premiers 20 000 € et 0,245 % au-delà, selon les calculs de CercleFinance. Ces chiffres parlent d’eux-mêmes.
Comment ouvrir un Livret Cerise et quelles sont les conditions requises?
L’accès au Livret Cerise est conditionné à plusieurs critères cumulatifs. Vérifiez votre situation avant toute démarche :
- Être majeur, résident ou non en France
- Détenir déjà un Livret A ou un LDDS chez LCL
- Avoir atteint le plafond de l’un de ces deux livrets (22 950 € pour le Livret A, 12 000 € pour le LDDS en 2025)
- Effectuer un premier versement minimum de 10 €
L’ouverture se fait en agence ou en ligne. Le livret peut être ouvert en compte individuel ou joint. Un seul Livret Cerise par personne est autorisé, quelle que soit la configuration choisie.
Le Livret Cerise reste un produit de second rang face aux livrets réglementés
Le positionnement de ce livret est clair : il s’adresse exclusivement aux épargnants qui ont déjà saturé leur Livret A et leur LDDS. En dehors de ce cas précis, il n’existe aucune raison rationnelle d’y placer de l’argent.
Trois limites structurelles méritent d’être intégrées dans votre analyse :
- Fiscalité défavorable : les intérêts sont soumis au PFU à 30 %, là où le Livret A et le LDDS sont totalement exonérés
- Taux conditionnel : sans plafond atteint, le rendement s’effondre à 0,05 % – un niveau inférieur à l’inflation
- Dépendance commerciale : LCL peut modifier le taux à tout moment, sans contrainte réglementaire
Ce produit n’est pas conçu pour générer du rendement. Il sert à immobiliser des liquidités dans l’écosystème LCL une fois les enveloppes réglementées épuisées.
Avis et retours d’expérience sur le Livret Cerise
La note moyenne relevée sur FranceTransactions est de 9,12/20 sur 67 avis. Un score qui dit beaucoup sans qu’on ait besoin de développer longuement.
Les critiques récurrentes portent sur trois points : le taux jugé trop bas même après saturation des livrets réglementés, le manque de transparence sur les conditions d’accès au palier de 0,40 %, et la rigidité des conseillers en agence sur les explications tarifaires. Les rares avis positifs saluent la simplicité d’ouverture et la disponibilité immédiate des fonds.
Le consensus des épargnants ayant testé le produit est sans ambiguïté : il dépanne, il ne rentabilise pas.
Quelles alternatives au Livret Cerise pour mieux faire fructifier son épargne?
Si vous avez saturé votre Livret A et votre LDDS, d’autres options méritent une comparaison sérieuse avant d’ouvrir un Livret Cerise :
| Placement | Rendement indicatif 2025 | Fiscalité | Liquidité |
|---|---|---|---|
| Livret Cerise LCL | 0,40 % brut / 0,28 % net | PFU 30 % | Immédiate |
| Livrets bancaires concurrents | Jusqu’à 3 % brut (taux boostés) | PFU 30 % | Immédiate |
| Compte à terme | 2,5 % à 3,5 % brut | PFU 30 % | Bloquée (durée fixe) |
| Assurance-vie fonds euros | 2,5 % à 3,5 % net estimé | Avantageuse après 8 ans | Partielle |
Les livrets bancaires à taux boostés proposés par des acteurs comme Boursobank, Fortuneo ou Hello bank! offrent des rendements bruts bien supérieurs, même si ces taux promotionnels sont temporaires. Pour une épargne de moyen terme, un compte à terme ou une assurance-vie fonds euros constitue une allocation nettement plus efficiente que le Livret Cerise.
Fiscalité et calcul des intérêts : ce qu’il faut anticiper
Le calcul des intérêts fonctionne par quinzaine calendaire : un versement effectué le 3 du mois commence à produire des intérêts à partir du 16. Un retrait le 18 cesse de générer des intérêts à partir du 1er du mois suivant. Le timing de vos mouvements a donc un impact direct sur le rendement réel.
Les intérêts sont crédités au 31 décembre de chaque année et capitalisés à partir du 1er janvier suivant. Ils entrent ensuite dans votre déclaration de revenus de l’année concernée.
Sur le plan fiscal, le PFU à 30 % s’applique par défaut – il inclut 12,8 % d’impôt sur le revenu et 17,2 % de prélèvements sociaux. Si votre taux marginal d’imposition est inférieur à 11 %, l’option pour le barème progressif peut être avantageuse. Dans les autres cas, le PFU reste le choix le plus simple et souvent le plus neutre.
Au final, le Livret Cerise remplit une fonction de soupape – pas de moteur. Si vos enveloppes réglementées sont pleines et que vous cherchez simplement à ne pas laisser dormir de l’argent sur un compte courant, il peut suffire. Mais si vous avez la capacité de comparer, d’autres produits feront travailler ce capital avec beaucoup plus d’efficacité.